Lässt sich Kryptowährung zurückverfolgen?

Ja, die meisten Kryptowährungen lassen sich zurückverfolgen. Bitcoin und die meisten anderen Coins speichern jede Transaktion in einem öffentlichen Hauptbuch, das jeder lesen kann und das nie gelöscht wird. Namen zeigt dieses Hauptbuch jedoch nicht. Deshalb gilt Krypto als pseudonym und nicht als anonym.

Was zeigt die Blockchain?

Jede Transaktion enthält die sendende Adresse, die empfangende Adresse, den Betrag und den Zeitpunkt. Auf kostenlosen Websites, sogenannten Block-Explorern, kann jeder eine Adresse nachschlagen und ihre gesamte Historie einsehen.

Eine Adresse ist eine Folge von Buchstaben und Zahlen, kein Name. Sie funktioniert wie ein Pseudonym. Sobald eine Adresse aber einer realen Person zugeordnet ist, liegt alles offen, was über sie je gesendet oder empfangen wurde.

Wie werden Adressen Personen zugeordnet?

• Krypto-Börsen. Die meisten großen Börsen müssen die Identität ihrer Kunden prüfen. Dieses Verfahren heißt KYC, kurz für „Know Your Customer“. Wenn Coins auf ein Börsenkonto oder von dort fließen, weiß die Börse, wem das Konto gehört. Ermittler können diese Daten auf dem Rechtsweg anfordern.
• Analysefirmen. Unternehmen wie Chainalysis, Elliptic und TRM Labs entwickeln Software, die zusammengehörige Adressen gruppiert und Gelder von einer Adresse zur nächsten verfolgt.
• Fehler. Menschen verwenden Adressen mehrfach, veröffentlichen sie oder bezahlen damit etwas, das an ihre Wohnadresse geliefert wird.

In einem bekannten Fall gab das US-Justizministerium im Februar 2022 bekannt, mehr als 94.000 Bitcoin beschlagnahmt zu haben, die 2016 beim Hack der Krypto-Börse Bitfinex gestohlen worden waren. Zwei Personen wurden festgenommen. Zum Zeitpunkt der Beschlagnahme waren die Coins rund 3,6 Mrd. US-Dollar wert.

Lässt sich die Rückverfolgung vermeiden?

Sie lässt sich erschweren. Ein Privacy Coin wie Monero verbirgt die Adressen und Beträge jeder Transaktion. Ein Mixer ist ein Dienst, der die Coins vieler Nutzer bündelt und so wieder auszahlt, dass die sichtbare Spur abreißt.

Regierungen haben darauf reagiert. Das US-Finanzministerium verhängte im August 2022 Sanktionen gegen den Mixer Tornado Cash, mit der Begründung, er sei zur Wäsche gestohlener Gelder genutzt worden. Ein US-Bundesberufungsgericht entschied im November 2024 gegen einen Teil dieser Maßnahme. Im März 2025 strich das Finanzministerium Tornado Cash von seiner Sanktionsliste.

Befürworter des Datenschutzes argumentieren, dass Menschen ein berechtigtes Interesse daran haben, ihre Finanzen nicht öffentlich zu machen. Strafverfolgungsbehörden halten dagegen, dass dieselben Werkzeuge auch Dieben und Ransomware-Banden Schutz bieten.

Heißt Rückverfolgung, dass gestohlene Krypto-Werte zurückgeholt werden können?

Nicht unbedingt. Zu sehen, wohin Gelder geflossen sind, ist etwas anderes, als sie zurückzubekommen. Diebe verschieben Coins schnell über viele Adressen, über verschiedene Blockchains hinweg und zu Diensten in Ländern, die nicht kooperieren. Eine Rückholung hängt meist davon ab, dass die Gelder bei einer Krypto-Börse landen, die sie einfriert.

Opfer werden häufig von Personen angesprochen, die behaupten, verlorene Kryptowährung gegen eine Vorabgebühr zurückholen zu können. Das ist eine bekannte Betrugsmasche. Der Ratgeber Was tun, wenn Sie betrogen wurden nennt die offiziellen Stellen, bei denen sich ein Diebstahl melden lässt.